Jak skutecznie zainwestować i pomnożyć kapitał ?  Jak radzić sobie z niestabilnością na rynku finansowym?

Celem inwestowania jest tworzenie portfela, który w przyszłości będzie przynosił zyski.
Jednym z najważniejszych aspektów jest dywersyfikacja portfela inwestycyjnego, czyli rozdzielenie pieniędzy między różne rodzaje instrumentów finansowych. Inwestując jedynie w jedną formę, taką jak akcje, obligacje, kryptowaluty czy złoto, narażamy się na niestabilność rynku. Ostatnie wydarzenia na rynku giełdowym pokazują, że warto mieć na uwadze takie zdarzenia, jak wzmianki o przedłużeniu wakacji kredytowych, które mogą wpłynąć na spadek indeksów giełdowych.

Najpopularniejszą formą inwestowania kapitału są nieruchomości. Jednak rynek hotelarski został dotknięty bardzo istotnymi utrudnieniami w prowadzeniu działalności od początku pandemii.
Jak podaje raport KPMG wartość rynku usług hotelarskich i SPA w 2020 roku spadła o 66% i choć obecnie zaczął on odrabiać straty (576 mln zł, +13,1% r/r) to zasadnicze przyspieszenie a właściwie rozpędzanie się jest przewidywane przez okres co najmniej kolejnych dwóch lat. To spowodowało ostudzenie zainteresowania wśród inwestorów tą formą inwestowania. Przed hotelarstwem daleka droga do powrotu przychodów sprzed pandemii, a dodatkowo w obliczu wojny na Ukrainie i braku turystów zagranicznych, rynek hotelarski musi stawiać czoła nowym trudnościom.

W obliczu rosnących kosztów inwestowanie w nieruchomości na wynajem w czasach wysokiej inflacji może stwarzać wiele problemów dla inwestorów dążących do osiągnięcia dodatniej stopy zwrotu.
Z tego powodu warto skupić się na innych rodzajach inwestycji, które nie tylko zabezpieczą nasz kapitał, ale również pozwolą na jego stopniowy wzrost.

Alternatywą okazują się dobra luksusowe, które są wyjątkowo odporne na wahania koniunktury. Ani wysoka inflacja, trwająca wojna na Ukrainie, ani pandemia COVID-19, nie zatrzymały wzrostu rynku dóbr luksusowych, takich jak jachty, samoloty i samochody, który według raportu Bain & Company wzrósł o 21% w 2022 roku. Samochody luksusowe i jachty okazały się najbardziej odpornymi segmentami na zaistniałą sytuację. Wyższe ceny samych towarów i usług luksusowych czynią
je bardziej ekskluzywnymi, niedostępnymi i limitowanymi, a przez to pożądanymi przez najbardziej majętne osoby.

Motorem wzrostu okazały się samochody luksusowe i premium, których wartość wzrosła o 25,3%
w 2021 roku, według raportu KPMG. Natomiast jachting cieszył się dużym zainteresowaniem w 2021
i 2022 roku, zgodnie z przewidywaniami. Już w drugiej połowie 2020 roku wielu klientów zdecydowało się na zakup własnej jednostki żaglowej lub motorowej, gdyż pokład jachtu okazał się jednym
z najbezpieczniejszych miejsc w trakcie pandemii. Trend ten utrzymuje się do chwili obecnej,
a prawdziwy „boom” inwestycyjny przeżywają katamarany.

Katamarany to najmłodsza gałąź międzynarodowego przemysłu nautycznego, która bije co roku kolejne rekordy wzrostu produkcji i sprzedaży. Jednocześnie, zdolności produkcyjne stoczni katamaranów nie są w stanie zaadresować rynkowego popytu w najbliższych dekadach.
Popyt przewyższający podaż automatycznie niesie za sobą wzrost cen. Jednym z najbardziej cenionych producentów katamaranów do celów czarterowych jest marka Leopard Catamarans.
Pomimo że stocznia woduje od 3 do 5 katamaranów tygodniowo, praktycznie nie ma dostępnych jednostek tego typu na rynku wtórnym, a wartość końcowa jachtu mimo upływu czasu oscyluje
w okolicy 55-65%.

Posiadanie własnego jachtu lub katamaranu to jedno z najbardziej zauważalnych przejawów luksusu. Jednakże to już nie tylko prestiż, pasja i przygoda dla zamożnych, ale także sposób na atrakcyjny
i dochodowy biznes.

Dlaczego inwestycja w jacht lub katamaran jest aż tak atrakcyjna biznesowo?

Poprosiliśmy o odpowiedź eksperta w tej dziedzinie, Macieja Dąbrowskiego, doświadczonego biznesmena, właściciela jachtu oraz prezesa zarządu firmy Dobre Jachty sp. z o.o.

    „Inwestycja w jacht lub katamaran może być atrakcyjna biznesowo z kilku powodów. Po pierwsze, zakup jachtu może być finansowany za pomocą leasingu, co zmniejsza obciążenie finansowe
dla inwestora. Po drugie, oddanie jednostki w czarter umożliwia osiąganie stałych zysków. Dzięki temu inwestycja w jacht lub katamaran może przynosić regularne i stabilne dochody. Ponadto wybór tej formy inwestycji może być korzystny podatkowo, gdyż koszty leasingu mogą być wliczane do kosztów uzyskania przychodów (warto zwrócić uwagę na kwestię podatku VAT, który w przypadku tego typu inwestycji jest rozliczany zupełnie inaczej niż w przypadku samochodów).

Podsumowując, inwestycja w jacht a w szczególności w katamaran jest atrakcyjna biznesowo
ze względu na potencjał zysku, stabilność rynku, rosnące zainteresowanie rekreacją na wodzie, wysoką jakość usług oraz mobilność. To również kwestia minimalizacji ryzyka, która jest ściśle związana
z mobilnością. W przypadku apartamentu nie mamy możliwości przeniesienia go w inne miejsce, natomiast katamaranem możemy odpłynąć z miejsca o wysokim ryzyku, na przykład w przypadku konfliktu zbrojnego”.  

Poniżej przedstawiamy przykład operujący na konkretach. Cena katamaranu wraz ze wszystkimi kosztami operacyjnymi oraz dodatkowym wyposażeniem wynosi 1 200 000,00 euro netto + 23% VAT. Oferta ta dotyczy leasingu operacyjnego na okres 72 miesięcy.

Z perspektywy biznesplanu, jeśli założymy, że katamaran będzie pracował przez 36 tygodni w ciągu roku (przy czym jeden tydzień w miesiącu przeznaczony będzie na serwis, czartery właścicielskie,
a także brak sprzedaży danego tygodnia), to przy średniej cenie czarteru na poziomie 10 000 euro netto, uzyskamy roczny przychód w wysokości 360 000 euro. Z wyżej wymienionego przychodu
po pokryciu kosztów ubezpieczenia jednostki, zapewnienia aktywnej karty bezpieczeństwa, odpowiedniego zapasu części itp. oraz rat leasingu biznes plan (pisząc kolokwialnie) „nadal się zapina”.

Skupiając się na jednym miesiącu, widzimy 3 tygodnie x 10 000 euro, otrzymując przychód 30 000 euro w miesiącu. Z tej kwoty 20% trafia do brokera, powodując, że pozostała kwota 24 000 euro jest dzielona w proporcji 70/30 między armatorem a firmą obsługującą katamaran i klientów czarterowych.
70% z kwoty 24 000 euro to 16 800 euro, trafiające do armatora. Z tej kwoty armator opłaca ratę leasingową w wysokości 12 000 euro, dysponując w najgorszym scenariuszu nadwyżką w wysokości około 5 000 euro.

Cena 6-letniego katamaranu (jak już wspomniano) oscyluje na poziomie 55%-65% ceny katamaranu nowego w danym roku, przy czym cena katamaranów różni się z roku na rok. Oznacza to, że inwestując w katamaran, jego przyrost ceny chroni nas przed wszechobecną inflacją.

Operując na  konkretnych danych , załóżmy pesymistyczne, koszty przez okres leasingowania bilansują się z zyskiem, tyle że do armatora trafia nie więcej niż 360 000 euro netto (w tym armator
ma możliwość korzystać z wakacji na własnym katamaranie). Wykupujemy jednostkę za rzeczoną kwotę 360 000 euro netto i posiadamy na własność sześcioletni katamaran. Jego cena to 60% ceny katamaranu nowego, czyli 720 000 euro netto. Odejmujemy zaangażowaną na początku kwotę 240 000 euro, mając nadwyżkę około 0,5 miliona euro netto. W skrócie angażujemy 240 000 euro, zyskując po 6 latach 100%, i to przy pesymistycznym scenariuszu, jaki tu zakładamy.

Inwestycja w katamaran, opisana w biznesplanie, stanowi atrakcyjną alternatywę dla innych form inwestowania. Przede wszystkim, minimalizuje ryzyko i pozwala na zarządzanie nim umożliwiając osiągnięcie rocznego przychodu w wysokości 360 000 euro netto, nawet przy pesymistycznym założeniu, że katamaran będzie działał tylko przez 36 tygodni w roku.

Ponadto, warto zauważyć, że katamaran jako produkt rynkowy jest odporny na inflację, ponieważ jego cena rośnie, co stanowi atrakcyjny element w portfelu potencjalnych inwestorów. Po sześciu latach, wraz z końcem leasingu, inwestorzy mogą sprzedać katamaran z zyskiem, co stanowi kolejny pozytywny punkt w biznesplanie.

W przypadku pesymistycznego scenariusza, nadwyżka z inwestycji wyniosłaby około 0,5 miliona euro netto. Jest to znaczna kwota, która może być wykorzystana na dalsze inwestycje lub zapewnić poduszkę bezpieczeństwa finansowego inwestora. Warto więc zwrócić uwagę na te korzyści,
które przemawiają za inwestycją w katamaran.

Materiał: Joanna Mossakowska – Dobre Jachty

Fot: Dobre Jachty

Treści podane w powyższym artykule nie stanowią oferty, porady inwestycyjnej a także usługi doradczej w rozumieniu zapisów art. 66  Kodeksu Cywilnego (Ustawa z dnia 23 kwietnia 1964 r. Kodeks cywilny

t.j. Dz. U. z 2019 r. poz. 1145), jak również nie jest ogłoszeniem ani zapytaniem

w rozumieniu ustawy Prawo Zamówień Publicznych (Ustawa z dnia 29 stvcznia

2004 r. Prawo zamówień publicznych t.j. Dz. U. z 2018 r. poz. 1986)Wyliczenia mają charakter wyłącznie informacyjny.